Зачем лизинг если есть кредит? - коротко
Лизинг и кредит - это разные финансовые инструменты, каждый из которых подходит для конкретных целей. Лизинг часто используется для приобретения оборудования или транспортных средств, когда требуется сохранить оборотный капитал и получить налоговые льготы, а кредит может быть более подходящим для других видов активов или потребностей в финансировании.
Зачем лизинг если есть кредит? - развернуто
Лизинг и кредит - это два различных финансовых инструмента, которые могут использовать предприятия для финансирования своих активов. Однако, выбор между лизингом и кредитованием зависит от конкретных потребностей и стратегических целей компании. Давайте разберемся, чем они отличаются и в каких случаях может быть предпочтителен лизинг над кредитом.
Лизинг - это финансовая аренда, при которой лизингодатель (собственник имущества) передает лизингополучателю (арендатору) имущество во временное пользование за определенную плату. Лизинг может быть оперативным (когда имущество после окончания срока лизинга возвращается лизингодателю) или финансовым (когда лизингополучатель может выкупить имущество по остаточной стоимости).
Кредит - это предоставление денежных средств на определенный срок под проценты. Заемщик получает средства и обязуется вернуть их вместе с процентами.
Основные различия между лизингом и кредитом:
-
Структура платежей:
- В случае лизинга платежи обычно фиксированы и распределены равномерно на весь срок действия договора.
- При кредитовании структура платежей может быть более гибкой, включая различные схемы погашения (аннуитетные или дифференцированные платежи).
-
Налоговый эффект:
- Лизинг может позволить компаниям учесть лизинговые платежи в качестве расходов, тем самым снижая налогооблагаемую базу по налогу на прибыль.
- Кредитные проценты также могут учитываться в расходах, но при этом стоимость самого актива, приобретенного за счет кредита, амортизируется в течение срока его полезного использования.
-
Ориентация на активы:
- Лизинг обычно связан с приобретением конкретных видов имущества (оборудование, транспорт и так далее.).
- Кредит может быть направлен на любые нужды компании, не обязательно связанные с приобретением активов.
-
Финансирование стоимости актива:
- В лизинге обычно финансируется вся стоимость актива или большая его часть.
- При кредитовании заемщик должен иметь определенный собственный капитал, который будет направлен на приобретение актива.
-
Срок и возврат:
- Срок лизинга может быть адаптирован под срок полезного использования актива, что позволяет более точно сбалансировать платежи с экономическими показателями.
- Кредит может быть взят на более длительный срок, но при этом долг должен быть полностью погашен в установленные сроки.
Выбор между лизингом и кредитом зависит от финансового состояния компании, стратегических целей, типа необходимого имущества и налоговых условий. Например, лизинг может быть предпочтителен для компаний, которые хотят сохранить ликвидность и избежать крупных первоначальных вложений, а также для тех, кто хочет оптимизировать налогообложение. В то же время, кредит может быть более удобен для финансирования широких потребностей компании или для приобретения активов, которые не подпадают под условия лизинговых договоров.